房地產貸款，正在加速收緊。
貝殼研究院近日發布的重點城市主流房貸利率報告顯示，3月份60個主流城市首套房貸利率水平較2月份有所增加，平均放款周期也有所延長。
比如，開封、成都、洛陽、惠州四個城市位居60城前列，首套房貸款利率均在6%以上。二套房貸款利率排在前10位的城市除上述四個城市外，還包括無錫、合肥、安慶、綿陽、南充和馬鞍山，二套房貸款利率水平也均在6%以上。
房貸利率，既代表了購房的資金成本，又是樓市趨勢的先行信號。
2008年央行降息降準，并下調首付比例，隨后2009年房價大漲，銷售額、銷售面積同時起飛，使得2010年我國房地產開發投資增速達到了2000年以來的最高值，同比增長33%。
2015-2017年也是一樣的道理，央行先后6次降息，銀行間市場資金充裕，深圳先起漲，京滬隨后跟漲，蘇州、南京、合肥、廈門等城市補漲，到2017年直接波及全國的三四線城市，降利率的威力之大，可見一斑。
現在，房貸利率重新開啟上升趨勢，意味不言自明：房地產的緊縮周期，可能剛剛開始。
更重要的信號，是房貸放款周期延長。
報告指出：從房貸放款周期來看，超過70%的城市平均放款周期較上月延長，其中上海、成都、東莞、廣州延長天數超過10天；西安、南京、北京、深圳等城市延長天數在5至10天。
另根據經濟參考報3月份的報道，在廣州一家股份制銀行，房貸集中度管理新規出臺后，每名信貸客戶經理只有500萬元人民幣的房貸額度。據調查，廣州市新建商品房商業貸款的平均放款周期已經延長到2個月。
房貸利率上升、放款周期延長的背后，是全國的房貸額度告急。
根據《每日經濟新聞》的調查報道，記者從浦發銀行上海一支行了解到，該行每個月對房貸會控額，目前從受理到放款整個過程需要一個多月。“這是最起碼的時間了，跟以前差不多，我們還好一些，本來就一直在控（額度），現在有些銀行（放款）要三、四個月。”
此外，廣州銀行業被當地金融監管窗口指導，個人按揭貸款被“雙管控”：要求新增個人住房貸款占比不能超過12.6%，每個月新增個人住房貸款額度不能超過2020年10月、11月、12月三個月（四季度）的平均放款額度。
某大行房產事業部人士透露，去年一季度涉房（房地產融資）信貸規模為300億元，今年一季度封頂只有100億元，大幅縮水三分之二。“監管部門同時管控增速和增幅，我們短期內也不能增加多少。”
眾所周知，貸款是房地產的“生命線”，人口流動和土地供需可能會影響3-5年的房價趨勢，但金融因素的加持、低利率且長期的房貸，才是撬動樓市走強的核心原因。
3-5月份，本來是歷年房地產“小陽春”的季節，政策氛圍應該很寬松才對。
但2021年的反常之處在于，調控政策不斷保持高壓之勢，甚至屢次加碼，使樓市出現了“倒春寒”。
以南昌為例，前幾天剛發布了“樓九條”，推出不限房價、地價的地塊，實施南昌都市圈購房同權，大幅放寬限購。
這種力度的寬松政策，有點“明修棧道，暗度陳倉”的意思，表面上是為了壯大都市圈，其實大幅放寬了購房門檻，增加了房價炒作的風險。
沒成想，這個政策只“存活”了一天。
3月25日，江西約談南昌市，責令立刻糾正。
3月26日，住建部要求要落實省和市里的主體監督責任，同時派出督導組現場督導，還把南昌這個存在感不強的城市，列入房地產市場監測重點城市名單。
這就是“房住不炒”的底線，只要觸碰到，必然會引發調控的“雷霆”動作。
在南昌之前，繼1-2月份住建部去深圳、上海、北京實地督查以后，3月初，住建部副部長倪虹又帶隊赴浙江杭州、江蘇無錫調研督導，3月22日，又帶隊赴四川省成都市和陜西省西安市調研，頻率之密集，范圍之廣，是近些年來從來沒有過的。
這7大城市，覆蓋長三角、珠三角、京津冀的龍頭城市、中西部強省會，全都在高層監控的范圍內。
在強勢的高壓調控氛圍下，樓市的風聲越來越緊，任何放松限購、限售、限貸的口子都不可能出現。
之所以2021年樓市如此特殊，還是跟高層的表態有關。
一方面，經濟會議已經定調今年的房地產市場，解決大城市的住房問題。
大城市的住房，本來就存在供給量偏少、房價偏高、租賃市場結構不合理等問題，正是有了高層明確的表態，才有了銀行限貸，壓降房貸額度，房貸放款延期，提高房貸利率，嚴查經營貸，嚴查信貸流向等措施，最終達到給樓市降溫的目標。
另一方面，央行、銀保監會對樓市的定性已經明確：經濟發展最大的灰犀牛。
從1998年開啟住房商品化時代以來，對房地產行業的定位都是“支柱產業”，土地招拍掛貢獻了大量的地方財政收入，房地產養活了數萬家開發商，上下游數十個行業要靠樓市的“滋養”，上到原材料和建材，下到家具家電，近1億人的生計都與房地產有關。
但今年風向不一樣了，最近兩個月，央行、銀保監會高層反復重申了一個觀點：房地產行業，已經成為我國經濟發展過程中最大的“灰犀牛”。
所謂“灰犀牛”，指的是太過于常見、以至于人們習以為常的風險，比喻大概率且影響巨大的潛在危機。
房地產也是如此，年銷售17萬億元，銷售面積超過17億平米，稍有不慎就可能造成銀行大規模壞賬，這是所有人都不愿意看到的事情。
當樓市從“屠龍少年”變成了“惡龍”，政策態度也必然會發生變化，從“睜只眼閉只眼”到“嚴防死守”，“倒春寒”自然順理成章。
